17 Декабря 2014

Рубль сегодня в аутсайдерах.

Автор Клименко Божена, ведущий финансовый аналитик компании

Доброго времени суток, неугомонные и ненасытные господа трейдеры.
Лечу сомневающихся и даю напутствие сбившимся. 
Добро пожаловать на ресурс, посвященный личным финансам и управлению инвестициями. Ресурс предназначен для людей, самостоятельно строящих свое будущее. 
Здесь Вы найдете информацию по инвестированию, а также инструмент для анализа портфеля ценных бумаг 

 17 декабря

 РУБЛЬ СЕГОДНЯ ГЛАВНЫЙ В АУТСАЙДЕРАХ.


Это сообщение скопировала у себя из чата в скайпе, народ волнуется.

"Рубль не стенка. Доллар тоже был 64 копейки  Не мы наехали на запад, а они на нас. Путин президент и должен думать на несколько лет вперед. Ты либо не понимаешь либо не хочешь понять, что произошло и происходит. Что касается котировок, то и нефть мы видели по 150. Ты же вроде трейдер и должен знать законы рынка. Все возвращается назад рано или поздно. Нефть тоже будет опять по 100, а в перспективе - 150. Не тупи Туп. 


 Рубль и евро обновили исторические минимумы против доллара, а многие прочие валюты развивающихся стран опустились до десятилетних минимумов.


валюта.jpg

Глобальный индекс волатильности валютного рынка, рассчитываемый JPMorgan Chase, взлетел почти до 10%, что стало максимальным значением с сентября 2013 года. 
Завтра начинается двухдневное заседание FOMC. «Динамика нефти определенно является катализатором движений на всех рынках», - отмечает Брэд Бечтел из Faros Trading.

«Снижение рубля усилилось на фоне обвала цен на нефть и неспособности Банка России принять решительные меры для защиты национальной валюты», - говорит Бернд Берг из Societe Generale.
«В России может начаться валютный кризис и кризис доверия». Цены на нефть продолжают стремительно падать, провоцируя хаос на международных финансовых рынках.

нефть.jpg
 
Международное энергетическое агентство вчера сократило свои прогнозы по росту спроса на 2015 год, отметив, что удешевление энергоресурса  так и не смогло привлечь покупателей. Комментарии Агентства отправили цены к новым минимальным уровням за последние пять с половиной лет, а недельное падение, таким образом, превысило 10%. 

+нефть.jpg

Цены на сырую нефть Brent - эталон на международных рынках нефти - с середины июня упали на 45%, в пятницу нефть подешевела на 1.95 долларов, протестировав отметку 60,15 доллара за баррель. Нефть West Texas Intermediate упала в цене на 2.23 доллара до 57.73 - последний раз она продавалась по такой цене в мае 2009 года. Стоимость нефти WTI опустилась ниже психологически важной отметки 60 долларов, что наводит на мысль о том, что цены стабилизируются еще не скоро, а последствия глубокого спада не замедлят сказаться на потребителях энергетической отрасли и политике центральных банков.
 
«Нефть - это важный финансовый актив. Она играет роль связующего звена для многих элементов финансовой системы, и ее падение может обернуться большими неприятностями», - уверен Роберт Слаймер, технический аналитик RBC Capital Markets. Считается, что дешевая нефть стимулирует потребительские расходы, однако масштабное падение из области выше 100 долларов за баррель с июля этого года может означать не только избыток предложения, но и дефицит спроса из-за охлаждения мировой экономики. 

Падение инфляционных ожиданий также указывает на возможность развития опасного сценария, который подразумевает одновременное снижение темпов экономического роста и дезинфляции. Эта перспектива серьезно беспокоит инвесторов в преддверии нового года.

Суть в том, что рынком движут позиционирование, прибыли, балансы и даже простой страх», - добавляет Дэвид Эйдер из CRT Capital. 
18193.jpg
Как говорится, ловить падающий кинжал не самая удачная затея, не говоря уже о том, когда их падает сразу несколько». 

Цены на нефть падают слишком быстро, бросая длинную тень на рынки в целом: американский индекс S&P 500 на этой неделе упал на 3.5%, таким образом, годовой рост на сегодняшний день снизился до 8.3%. Энергетический сегмент S&P упал на 18% с начала октября, при этом почти пятая часть облигаций энергетических компаний с низким рейтингом сейчас торгуются как проблемные ценные бумаги.

 Американские корпоративные облигации также подешевели, доходность по бросовым бумагам приближается к 7%. Инвесторы скупают безопасные активы, поэтому доходность по десятилетним гос. облигациям США упала до 2.08%, а доллар сдает позиции всю неделю. Доходность по десятилетним немецким облигациям снизилась на пять базисных пунктов до рекордно низкого значения 0.63%, несмотря на то, что евро сумел укрепиться на 0.3% до 1.2445, поскольку инвесторы засомневались в готовности ЕЦБ и далее стимулировать экономику через дешевые кредиты. 
Однако давление на рынках, судя по всему, не совсем обосновано, особенно, с учетом того, что американская экономика явно выиграет от снижения цен на энергоносители. «Следует отметить, что дешевую нефть стоит рассматривать как непропорциональное преимущество для Штатов» - подчеркнул Эрик Грин, экономист из TD Securities. Мировые энергетические агентства отмечают переизбыток предложения, вынуждающий международные нефтяные компании сокращать бюджеты. IEA, надзорный орган в сфере энергетики развитых стран, в своем ежемесячном отчете по мировому спросу на нефть сообщил о том, что в 2015 году показатель будет расти на 900 тыс. баррелей в день, что на 230 баррелей в день меньше, чем в прогнозах предыдущего месяца. Растущие объемы добычи в США и отказ ОПЕК сокращать объемы сочетаются со снижением спроса в Китае и охлаждением европейской экономики, что неизбежно ведет к раскручиванию нисходящей спирали на рынке нефти. «Очевидно, что пройдет время, прежде чем спрос и предложение скорректируются в соответствии с ценовой динамикой», - добавили в IEA. 


image_2.png

Падение цен вынудило крупные компании типа BP and ConocoPhillips пересмотреть свои инвестиционные планы, а валюты стран, экспортирующих нефть, протестировали новые минимумы. Несмотря на то, что низкие цены на нефть часто считаются «налоговой льготой» и стимулом для мировой экономики, положительный эффект будет минимальным, говорится в отчете. Слабый спрос на нефть - это главный фактор, толкающий цены вниз. «Заработные платы не растут, потребители не увеличивают расходы, а дефляция остается головной болью большинства центральных банков». 

0_90ce0_e1417d29_XL.jpg
Снижение прогнозов по экономике России и других экспортеров нефти, а также укрепление доллара и отказ от субсидий в странах, ориентированных на потребление, не способны поддержать спрос». На стороне предложения, агентство сократило свой прогноз по объемам добычи в странах, не входящими в ОПЕК, на фоне пессимистичного прогноза по экономике России из-за негативного влияния цен на нефть и западных санкций, а также девальвации курса валюты на производственные планы. 
Между тем, объем добычи сланцевой нефти в США в ближайшее время останется прежним. Сокращение расходов со стороны международных нефтяных гигантов, а также добывающих стран «ограничат предложение… Пока же нужно время, чтобы ценовые колебания повлияли на проекты по добыче и, соответственно, на объем предложения на рынке», - говорится в отчете IEA. 
Согласно прогнозам, в 2015 году ОПЕК нужно было бы снизить объем добычи на 300 тыс. баррелей в день до 28.9 млн. баррелей в день, чтобы сбалансировать рынок. Эти оценки соответствуют прогнозам самой картели. Сейчас ОПЕК производит 30 млн. баррелей в день. при этом данный целевой показатель был утвержден на последнем заседании в Вене, несмотря на призывы некоторых экономически уязвимых стран (таких как Венесуэла) снизить объем добычи, чтобы стабилизировать цены. Али Аль-Наими, министр нефтяной промышленности в Саудовской Аравии, крупнейшего производителя и, фактически, лидера на прошлой неделе риторически спросил «Почему я должен сокращать добычу»?
Однако по мере роста запасов, уже в июле следующего года страны ОПЕК могут столкнуться с проблемой нехватки хранилищ. 

Всем выгодных инвестиций и профитов!

 Содержащееся в этом отчете исследование не должно толковаться как навязывание торговли. Оценки, новости, исследования, анализы, цены и другие сведения предоставляются исключительно как общие комментарии о рынке, но не как рекомендации по инвестированию. 
Автор Клименко Божена Ведущий финансовый аналитик компании 
Аналитика он-лайн klimenko@aofx.ru 
skype: sidrch Мой канал на You Tube ссылка здесь 
Запись на индивидуальный коучинг по ideafiks1@gmail.com 
Тел.: 8(495)772-61-92

Поделиться в социальных сетях:

Заказать звонок

Введите имя
Введите телефон